频频投资的DWF Labs是谁？「VC+做市商」，每月定投5个项目

撰文：0x22D、Cookie，BlockBeats

近日，一家名为 DWF Labs 的机构频频掷出大额投资，引得市场关注。其实他们并非加密新兵，而是早已进入市场，但直到最近才开始高调地投资项目。

DWF Labs 将自己定位为「全球加密资产做市商与多阶段 Web3 投资公司」，是 Digital Wave Finance (DWF) 的附属公司，在新加坡、瑞士、英属维尔京群岛、阿联酋、韩国和中国香港设有办事处。DWF 是一家全球性的加密货币高频交易公司，自 2018 年开始，在 40 多个顶级交易平台进行现货和衍生品交易，位居全球加密货币交易量前 5 名。

DWF Labs 管理合伙人 Andrei Grachev 在接受采访时表示，目前动荡的市场正是进入投资领域的最佳时机，且他们已从利润中积累了足够的资金来投资项目。大多数情况下，DWF Labs 通过直接购买 Token 的形式对项目进行投资。目前其投资组合中已有 104 个项目，几乎涵盖了 Web3 的全部垂直领域。

每月至少投资 5 个项目，DWF Labs 的投资理念

DWF Labs 在官网中表示，「无论市场状况如何，DWF Labs 平均每月都要投资 5 个项目」，作为以做市和高频交易为主营业务的公司，他们是如何选择这么多项目的？

目前 DWF Labs 的投资组合中有超过 100 个项目，且具有相当高的多样性，从区块链基础设施、DeFi、NFT、链游到 DAO、去中心化社交、数据分析、隐私、娱乐，很难找到一个非常大的投资重点。这并非只是对分散投资思维的贯彻，对 DWF Labs 来说，投资组合的多元化也是一种涉足所有垂直领域，保持领先地位并适应市场需求的一种方式。

在官网的介绍中，DWF Labs 表示正在寻求投资和支持想要打造 Web3 未来的大胆创始人，可提供咨询、流动性供应、网络安全、智能合约审计、债务融资、资金管理方面的帮助，并可以与其在不同垂直领域的众多合作伙伴建立联系。

在确定一次投资前，DWF Labs 会先进行关于项目基本信息的事实调察，然后由分析师进行更深入的尽职调查，最后还会由其设计的预测算法计算项目的成功机会，将结果与此前步骤中收集的意见进行综合评估。

DWF Labs 致力于引导其投资组合中项目的合作，引发新的化学反应。例如，2022 年 Orbs Protocol 就曾与 TON 展开大规模合作，为 TON 开发了多个 Layer3 App，如 TON-Access、TON Minter 和 TON Verifier。今年，Orbs Protocol 更是成为了两场 TON 黑客松的主要赞助商。

团队背景

DWF Labs 管理合伙人 Andrei Grachev 早年任职于有着「俄罗斯京东」之称的电商平台 Ulmart，2017 年投身加密市场，在莫斯科成立了一家名为 Crypsis Blockchain Holding 的机构，于 2018 年 5 月加入俄罗斯加密经济学、人工智能和区块链协会（RACIB）担任交易副主管，2018 年 9 月出任 Huobi Russia CEO，同年 12 月加入 DWF Labs。

Andrei Grachev 在接受采访时表示，加密市场可分为美国市场和美国以外的市场，他们则主要专注于亚洲市场，在其官网中也可以看到许多亚洲面孔。

合伙人 Heng Yu Lee 曾任职于摩根大通，离开摩根大通后在新加坡成立了一家名为 GROUP8 的网络安全和情报公司，得到著名人工智能、信息安全和防务行业资深人士的支持，2022 年 5 月加入 DWF Labs。

合伙人 Zac Zou 曾任职于中国港湾工程有限公司，2018 年 8 月加入 OKEx 担任区域商务经理，专注于越南、印度、俄罗斯市场，2022 年 6 月加入 DWF Labs。

DWF Labs 重要投资一览

Fetch.ai

2023 年 3 月 29 日，Fetch.ai 宣布获得来自 DWF Labs 的 4000 万美元投资，该笔投资将用于支持 Fetch.ai 平台上自治代理、网络基础设施与去中心化机器学习三方面的开发与部署。

Fetch.ai 成立于 2017 年，是一个主打 AI 应用的公链。2019 年，Fetch.ai 的 Token $FET 登上了 Binance Launchpad，在 22 秒内售出了约 6920 万枚 $FET，筹集到约 600 万美元。

Fetch.ai 生态系统内的应用包括数据与 AI 模型市场 CoLearn、 企业级隐私保护 AI 数据分析应用 Axim、引入现实世界抵押品的 DeFi 协议 Atomix、低碳出行 to Earn 应用 Mobix、汽车行业数据共享网络 Catena-X、去中心化社交网络 Resonate 以及 Cosmos 钱包 Leap Wallet 等。

Synthetix

2023 年 3 月 17 日，Synthetix 财政部委员会通过电子邮件宣布，DWF Labs 于 3 月 16 日购买了价值 1500 万美元的 Synthetix 原生代币 $SNX，随后将进一步购买 500 万美元。同一天，根据 DWF Labs 官推发布的信息，DWF Labs 与 Synthetix 财政委员会达成了协议，将在中心化与去中心化交易平台为 SNX 提供流动性与做市商服务。DWF Labs 承诺以多种方式成为 Synthetix 协议成员，包括：集成与交易 Synthetix 永续合约、在 Epoch 选举期间参与 SNX 治理、参与社区与产品交流。

Synthetix 是一个去中心化流动性层，基于 Ethereum 和 Optimism，为 DeFi 中一些最令人兴奋的协议提供流动性后端支持。质押者提供流动性，用以担保一系列合成资产，并因此获得奖励和市场收益。这种流动性为合成资产和永续期货的交易提供了预言机价格的保证，消除了对传统订单簿和交易对手方的需求。因此，流动性在市场之间变得可组合和可替代，且传统的滑点得以消除。

Synthetix V3 将在未来几个月内分阶段推出，用户将从现有的 V2X 系统慢慢过渡到 V3。

Flare Network

2023 年 3 月 2 日，DWF Labs 宣布对基于 EVM 的 Layer 1 区块链 Flare 进行了投资，投资的具体金额未披露。

Flare 有 State Connector 与 Flare Time Series Oracle 两个核心协议。State Connector 通过一组独立的证明提供者从其它区块链获取信息并转交给 Flare Network，State Connector 的智能合约将检查响应的一致性来决定所获取信息的有效性。Flare Time Series Oracle 依靠一组独立的数据提供商，从外部数据来源检索价格对的信息。通过质押 $FLR 可以为某个外部数据源进行加权，最有效的外部数据提供商将与为其提供加权的 $FLR 质押者共享奖励。通过 State Connector 与 Flare Time Series Oracle，Flare Network 允许来自其他链和 Web2 API 的信息在 Flare 上安全且无需信任地使用，并在不依赖中心化数据提供商的情况下向 dApp 提供高度分散的价格和数据系列。

Coin98

DWF Labs 在 2022 年 12 月 30 日宣布了对 Coin98 的投资，投资的具体金额未披露。在更早的时候，去年的 1 月 5 日，Binance Labs 宣布战略投资 Coin98。

Coin98 是领先的 DeFi 一站式平台，旗下包括 Coin98 钱包、Coin98 交易平台、Space Gate 跨链桥接服务等。截止 2022 年末，Coin98 的用户数量突破 500 万，总成交量突破 7 亿 5 千万美元。在 2022 年，Coin98 还发行了自己的稳定币 $CUSD。

Yield Guild Games (YGG)

2023 年 2 月 17 日，据 Tech in Asia 报道，链游公会 Yield Guild Games（YGG）已通过出售 Token 募集到 1380 万美元资金，DWF Labs 和 a16z 领投。YGG 联合创始人 Gabby Dizon 透露，YGG 将利用这笔新资金进一步开发其灵魂绑定声誉 Token。

YGG 是全球最大的区块链游戏公会之一。截止 2022 年底，YGG 拥有 80 多个游戏和基础设施合作伙伴，并且在 SubDAO 与电竞方面有了长足发展。

TON

2022 年 11 月 17 日，DWF Labs 宣布承诺拨款 1000 万美元支持 TON 生态系统。未来 12 个月内，DWF Labs 还计划进行总共 50 次种子轮投资，旨在加速 TON 及其项目的增长。

TON 是 Telegram Messenger 团队于 2018 年开发的 Layer 1 区块链解决方案，$TON 是该链的原生 token，主要用于支付交易费用，并作为验证器的保证金确保网络安全。

Conflux

2022 年 9 月 16 日，Conflux 获得 Web3 风投机构 DWF Labs 战略投资，具体融资金额未披露。

Conflux 是中国唯一合规、公开、免许可的区块链。

Mask Network

2023 年 1 月 19 日，Web3 投资公司 DWF Labs 宣布与 Mask Network 进行战略投资和合作，通过购买价值 500 万美元的 MASK Token 进行了投资，该投资将用于支持去中心化社交网络和整个 Mask Network 生态系统的持续建设，使 Web3 更易于访问。

Mask 致力于保护数据隐私，搭建 Web 2.0 和 Web 3.0 之间的最佳桥梁。通过浏览器扩展，Mask 引入了一个由 30 多个流行的 Web 3.0 dApp/功能组成的生态系统，可以在现有的 Web 2.0 网站（如 Twitter 和 Facebook）上无缝运行。

Radix

2023 年 3 月 23 日，Layer1 公链 Radix 宣布完成 1000 万美元融资，本轮融资完全由 DWF Labs 支持，投后估值达到 4 亿美元。Radix 首席执行官 Piers Ridyard 表示，DWF 已经提供了 800 万美元的资金，剩下的 200 万美元将在不久的将来提供。此前，Radix 在 2021 年完成了 1270 万美元的融资，并与同年向社区发行了 XRD Token。

Radix 在 2013 年以区块链研究项目的形式启动，在 2017 年该项目公司化，并持续开发至今。2013-2017 年间，该项目从社区募集到了 3000 枚比特币。Radix 首席执行官 Piers Ridyard 表示，不想重复现有技术是该项目的研究周期长达接近 10 年的原因，Radix 将拥有自己独特的共识系统、执行环境以及编程语言，并且 Radix 的编程语言「Scrypto」会比 Solidity「更易用」。

Radix 预计将于今年第二季度推出名为 Babylon 的主网。Piers Ridyard 表示，已有超过 50 个项目致力于在 Radix 上构建应用，类型从 DeFi 到 NFT 市场均有涉猎。Radix 于 2021 年 7 月曾推出 Olympia 主网，但该 Olympia 主网只支持用户在网络上创建钱包与转移/质押 $XRD。Babylon 主网将作为 Radix 技术栈的最终版本发行，用户届时将得以获得众多 dApp 带来的完整使用体验。

Tomi

2023 年 3 月 22 日，据 Cointelegraph 报道，另类（非传统）互联网开发商 tomi 完成 4000 万美元融资，DWF Labs、Ticker Capital、Piha Equities 以及日本加密投资者 Hirokado Kohji 领投。据悉，tomi 于 2022 年作为去中心化云计算网络启动，旨在创建一个由去中心化自治组织（DAO）管理的互联网版本（去中心化数字资产与云服务/抗审查）。tomiDAO 的任务是网络治理，包括对代码更改提案进行投票，并就管理违反社区准则的内容达成共识。

Orbs

2023 年 3 月 14 日，加密基础设施开发商 Orbs 计划从风投机构 DWF Labs 筹集 1000 万美元。Orbs 表示，DWF Labs 将购买价值高达 1000 万美元的 Orbs Token。Orbs 首席执行官 Nadav Shemesh 表示，总投资的第一部分于今日结算。他补充说，其余的投资将「按平均价格计算」。Orbs 成立于 2017 年，产品定位是「Layer 1 / Layer 2 解决方案与应用层之间的独立执行层」。Orbs 计划利用该笔融资继续开发其基础设施，以提升 Orbs 在 EVM 链和 TON 上的采用率。

Beldex

2023 年 2 月 23 日，隐私技术初创公司 Beldex 完成 2500 万美元融资，数字资产做市商和投资公司 DWF Labs 投资并与其建立合作伙伴关系，这些资金将有助于推动 Beldex 生态系统的研发，而 DWF 将担任顾问并帮助开展营销活动。Beldex 生态系统包括私人消息传递应用程序 BChat、去中心化虚拟专用网络 (VPN) BelNet、Web3 浏览器 Beldex 和跨链隐私协议 Beldex，它使跨链资产移动匿名化。